27 ноября 2015 года РА «Стандарт-Рейтинг» приняло решение об обновлении рейтинга финансовой устойчивости страховщика / кредитного рейтинга Частного акционерного общества «Страховая группа «UBI» на уровне uaAA. Страховщик с рейтингом uaAA характеризуется очень высокой финансовой устойчивостью по сравнению с другими украинскими страховщиками. Рейтинговая оценка подтверждена по итогам анализа отчетности Компании за 9 месяцев 2015 года.
1. За первые три квартала 2015 года СГ «UBI» собрала 30.532 млн. грн. брутто-премий, что на 13.70% ниже объема премий, собранных за тот же период 2014 года. Поступления от физических лиц выросли на 47.97%: с 9.183 млн. грн. до 13.588 млн. грн. Таким образом, выросла доля физических лиц в валовых премиях на 18.55 п.п. до 44.50%. Сокращение объемов валового бизнеса является незначительным на фоне ухудшения условий работы на украинском страховом рынке.
2. Страховые платежи, отправленные перестраховщикам, за 9 месяцев 2015 года по сравнению с 9 месяцами 2014 года, снизились на 37.14%: с 13.254 млн. грн. до 8.331 млн. грн. Уменьшился коэффициент зависимости от перестраховочных компаний: с 37.46% до 27.29%, или на 10.17 п.п.
Показатели чистых и заработанных страховых премий продемонстрировали разнонаправленную динамику. Чистые премии выросли на 0.33% до 22.201 млн. грн., а заработанные страховые премии снизились на 4.39% до 22.047 млн. грн.
Таблица 1
Основные показатели доходов и расходов
Частного акционерного общества «Страховая группа «UBI», тыс. грн., п.п., %
|
# |
Показатели |
9 месяцев 2015 года |
9 месяцев 2014 года |
Изменение |
Темп прироста, % |
|
1 |
Брутто-премии, всего, в т.ч. |
30532.4 |
35380.9 |
-4848.5 |
-13.70% |
|
2 |
от страхователей физических лиц |
13588.2 |
9183.2 |
4405 |
47.97% |
|
3 |
от перестраховщиков |
200.7 |
585.9 |
-385.2 |
-65.75% |
|
4 |
Доля физических лиц в брутто-премиях |
44.50% |
25.96% |
18.55 п.п. |
- |
|
5 |
Доля перестраховщиков в брутто-премиях |
0.66% |
1.66% |
-1.00 п.п. |
- |
|
6 |
Страховые платежи, отправленные перестраховщикам |
8331 |
13253.6 |
-4922.6 |
-37.14% |
|
7 |
Коэффициент зависимости от перестраховщиков |
27.29% |
37.46% |
-10.17 п.п. |
- |
|
8 |
Чистые премии |
22201.4 |
22127.3 |
74.1 |
0.33% |
|
9 |
Заработанные страховые премии |
22046.9 |
23059.8 |
-1012.9 |
-4.39% |
|
10 |
Финансовый результат от операционной деятельности |
17 |
1189 |
-1172 |
-98.57% |
|
11 |
Страховые выплаты и компенсации |
6085.7 |
3583.4 |
2502.3 |
69.83% |
|
12 |
Соотношение между выплатами и брутто-премиями |
19.93% |
10.13% |
9.80 п.п. |
- |
|
13 |
Чистая прибыль |
17 |
262 |
-245 |
-93.51% |
|
14 |
Рентабельность собственного капитала |
0.04% |
0.60% |
-0.56 п.п. |
- |
3. Страховая группа «UBI» за 9 месяцев 2015 года произвела выплаты по наступившим страховым случаям на сумму 6.086 млн. грн., что на 69.83% выше аналогичного показателя 2014 года. Уровень выплат вырос на 9.80 п.п. до 19.93%. Данный показатель не несет в себе угрозы для финансовой устойчивости страховщика.
Несмотря на заметное снижение показателей доходности, Компания окончила первые три квартала текущего года с прибылью. Финансовый результат от операционной деятельности за 9 месяцев 2015 года составил 17 тыс. грн. Объем чистой прибыли также составил 17 тыс. грн.
4. В период с 01.01.2015г. по 01.10.2015г. балансовые показатели продемонстрировали восходящий тренд:
· Активы выросли на 4.06% до 66.489 млн. грн.;
· Собственный капитал увеличился на 0.2% до 44.292 млн. грн.;
· Обязательства выросли с 19.69 млн. грн. до 22.197 млн. грн., или на 12.73%;
· Ликвидные активы увеличились на 2.52% до 22.921 млн. грн.
Таким образом, по состоянию на начало четвертого квартала 2015 года Компания обладала избыточными уровнями капитализации (199.54%) и ликвидности (103.26%), что указывает на высокий уровень платежеспособности страховщика.
Таблица 2
Ключевые балансовые показатели
Частного акционерного общества «Страховая группа «UBI», тыс. грн., п.п., %
|
# |
Показатели |
01.10.2015 |
01.01.2015 |
Изменение |
Темп прироста, % |
|
1 |
Активы |
66489 |
63895 |
2594 |
4.06% |
|
2 |
Собственный капитал |
44292 |
44205 |
87 |
0.20% |
|
3 |
Обязательства |
22197 |
19690 |
2507 |
12.73% |
|
4 |
Коэффициент покрытия обязательств собственным капиталом |
199.54% |
224.50% |
-24.96 п.п. |
- |
|
5 |
Ликвидные активы |
22921 |
22358 |
563 |
2.52% |
|
6 |
Доля ликвидных активов в активах страховщика |
34.47% |
34.99% |
-0.52 п.п. |
- |
|
7 |
Соотношение между ликвидными активами и обязательствами |
103.26% |
113.55% |
-10.29 п.п. |
- |
Проанализировав деятельность СГ «UBI» за 9 месяцев 2015 года, РА «Стандарт-Рейтинг» выделяет следующие факторы, которые позволили подтвердить рейтинг финансовой устойчивости страховщика на уровне uaAA:
· Избыточные уровни капитализации (199.54%) и ликвидности (103.26%);
· Способность Компании не допустить существенного сокращения брутто-премий на фоне сложной экономической ситуации в Украине;
· Факт прибыльной деятельности в сложный экономический период.
РА «Стандарт-Рейтинг» (Украина)